2016年2月汽車市場(chǎng)分析報(bào)告
一、2016年汽車走勢(shì)評(píng)述
1、2月市場(chǎng)走勢(shì)回顧
2月乘用車市場(chǎng)零售增長(zhǎng)-1%，由此導(dǎo)致1-2月的累計(jì)零售增速僅有8.7%，處于歷年的1-2月累計(jì)增速的低點(diǎn)。2月零售負(fù)增長(zhǎng)主要是春節(jié)因素的影響，雖然今年2月有29天，較去年多一個(gè)工作日，但16年的2月8日春節(jié)比15年的2月19日早了11天，形成節(jié)前旺銷期短，節(jié)后休眠期長(zhǎng)的抑制零售因素。15年末的十二五的收官車市較強(qiáng)帶來(lái)的透支效應(yīng)和16年初的股市匯市房市復(fù)雜波動(dòng)也是對(duì)車市稍有影響。
2月的熱銷車庫(kù)存偏低也制約零售提升。由于15年的市場(chǎng)在淡季補(bǔ)庫(kù)存期相對(duì)低迷，廠家強(qiáng)力減庫(kù)存，導(dǎo)致4季度的市場(chǎng)火爆期熱銷車庫(kù)存儲(chǔ)備不充裕，1月市場(chǎng)持續(xù)火爆進(jìn)一步消化熱銷車庫(kù)存，春節(jié)前后的經(jīng)銷商SUV庫(kù)存總體偏低，節(jié)后市場(chǎng)銷售缺乏熱點(diǎn)拉動(dòng)。
國(guó)家節(jié)能環(huán)保車的3000元補(bǔ)貼在15年底退出后，部分廠家接力廠家補(bǔ)貼到春節(jié)前截止，節(jié)后這些低油耗車型價(jià)格自然回升，也抑制節(jié)后的購(gòu)買力釋放。
東部11省在4月實(shí)施國(guó)五排放，15年的這11省市的全國(guó)市場(chǎng)份額達(dá)51%，排放升級(jí)的影響涉及東部不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和不同需求層次市場(chǎng)。春節(jié)前后部分東部地區(qū)的經(jīng)銷商國(guó)四庫(kù)存仍在消化，零售相對(duì)放緩。
由于15年2月的渠道庫(kù)存減少4.4萬(wàn)臺(tái)，今年受春節(jié)較早因素的渠道庫(kù)存減少1.8萬(wàn)臺(tái)，新品推動(dòng)下的自主SUV增長(zhǎng)仍強(qiáng)，因此2月批發(fā)增速1%稍好于零售增速。
A.2月市場(chǎng)零售走勢(shì)
2月狹義乘用車國(guó)內(nèi)零售較強(qiáng)，同比增速達(dá)到16%，環(huán)比增0.3%。其中增長(zhǎng)最強(qiáng)的是SUV，同比增長(zhǎng)58%左右，其主要原因也是A級(jí)SUV的新品貢獻(xiàn)體現(xiàn)的較充分，形成持續(xù)的市場(chǎng)熱點(diǎn)。而轎車市場(chǎng)的增速為-1.7%，這也是2月總體市場(chǎng)需求分化的體現(xiàn)，但轎車增速也有改善。
B.2月車市零售大幅走強(qiáng)
16年2月的春節(jié)相對(duì)15年較早，車市零售也是快速進(jìn)入休假期，第二周的車市批發(fā)零售應(yīng)該幾乎為零，第三周的車市零售逐步恢復(fù)。由于節(jié)日期間的休假節(jié)點(diǎn)差異，對(duì)比難度較大。上次拆分春節(jié)為兩周，感覺還是應(yīng)該以原始數(shù)據(jù)為好，不拆分。總體看前三周的零售相對(duì)去年2月下滑29%，但15年的2月第四周的前幾天仍處于休假中，因此第四周的高速74%，在多種努力下，16年的2月的同比下滑較小。
C.2月廠家生產(chǎn)偏低
2月廠家生產(chǎn)增速達(dá)到-3%，且環(huán)比下降38%也是偏高的。2月生產(chǎn)放緩是多種因素的組合影響，主要是節(jié)后處于淡季， 2月節(jié)假日長(zhǎng)，多放假有利于降低成本。由于4季度的生產(chǎn)偏重轎車增長(zhǎng)較快，因此也需要調(diào)減轎車庫(kù)存，形成生產(chǎn)的結(jié)構(gòu)性減產(chǎn)。
D.2月車市批發(fā)增速超強(qiáng)
2月廠家銷量增速達(dá)到1%，且環(huán)比下降39%也是較差的。2月批發(fā)零增長(zhǎng)，這是多種因素的組合影響，主要是政策因素和市場(chǎng)需求因素的組合，2月處于節(jié)后淡季，節(jié)前的批發(fā)也無(wú)法到店變成銷售，春節(jié)前后的廠家和經(jīng)銷商均需要減少庫(kù)存。
E.車市季節(jié)角度狹義乘用車增長(zhǎng)較高
如果根據(jù)春節(jié)的季節(jié)規(guī)律，把15年1-2月理解為春節(jié)期，15年的3-5月是春季增長(zhǎng)期，夏季股市干擾期零售增速是1%，屬于不可想象的低增速,8-10月的恢復(fù)增長(zhǎng)彌補(bǔ)了夏季的嚴(yán)重低迷的丟量損失。后面4季度增速也是超強(qiáng)，因此15年走勢(shì)是U型增長(zhǎng)的，全年的零售基本達(dá)到預(yù)期。16年的1-2月增速偏低，歷年年初沒有這樣的低增速。
16年的1月增速達(dá)到16%，屬于正常水平，與前三年的增速也是基本相近，但16年2月的車市偏弱，這也是春節(jié)因素的干擾。
F.2月新品推出
16年2月的新車數(shù)量不多。
G.轎車兩廂需求低迷
前幾年轎車市場(chǎng)的兩廂車型占比持續(xù)下降，14年達(dá)到17.7%，15下降到13.9%，16年是13.2%。其中的1月兩廂車銷售比例下降到12.8%，2月兩廂比例13.8%%，持續(xù)低于同期水平。這樣的兩廂持續(xù)下降趨勢(shì)趨勢(shì)體現(xiàn)了入門級(jí)小車的車身式樣多樣化趨勢(shì)。小型MPV類微客的載客需求發(fā)展較快，小型SUV也是快速崛起，這都對(duì)兩廂轎車的影響也是較大的。
兩廂市場(chǎng)持續(xù)多年下滑，市場(chǎng)逐步呈現(xiàn)SUV化趨勢(shì)。14年的兩廂車受到大城市增長(zhǎng)的促進(jìn)，年輕人對(duì)兩箱車的認(rèn)同增長(zhǎng)，部分廠家考慮對(duì)兩廂車單獨(dú)品類，實(shí)現(xiàn)獨(dú)立發(fā)展，這進(jìn)一步促進(jìn)兩廂車的走強(qiáng)。但近期的小SUV新品推出多，小車市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)逐步激化，A0級(jí)兩廂轎車表現(xiàn)較好，而微轎的結(jié)構(gòu)性占比下降影響更大。A級(jí)兩廂也受到SUV的分流影響較大，導(dǎo)致A級(jí)兩廂份額嚴(yán)重下降。
H.2月狹義乘用車排量小型化
16年2月的小排量萎縮局面進(jìn)一步加劇。其中1.4升級(jí)以下車型的份額明顯下降，但1.5升和2升及增壓車型是同比增長(zhǎng)較大，這也體現(xiàn)A級(jí)車和SUV市場(chǎng)火爆。同時(shí)1.6升的車型排量銷量下降較快，也是合資的老款車型逐步推動(dòng)1.6升轉(zhuǎn)1.5升的轉(zhuǎn)變。自主小排量車相對(duì)受市場(chǎng)萎縮沖擊下滑的現(xiàn)狀。2月的電動(dòng)車銷量相對(duì)很小。1.6升以上的市場(chǎng)僅有增壓還有增長(zhǎng)空間。
I.2月新能源車的銷售結(jié)構(gòu)高端化
2月新能源乘用車呈現(xiàn)同比高增長(zhǎng)和環(huán)比小幅調(diào)整的特征。16年2月新能源狹義乘用車銷量10092臺(tái)，同比增長(zhǎng)128%，環(huán)比1月下降27%，總體較好。其中插電混合動(dòng)力達(dá)到3761臺(tái)，同比增長(zhǎng)62%，環(huán)比下降37%；純電動(dòng)車達(dá)到6331臺(tái)，同比增長(zhǎng)200%。環(huán)比下降19%。。16年插電混動(dòng)同比增速表現(xiàn)弱于純電動(dòng)轎車，但插混新能源車環(huán)比1月的增速更穩(wěn)健。
J.2月新能源車主力車型銷量增長(zhǎng)較猛
2月新能源車銷售增長(zhǎng)較猛，但環(huán)比1月的調(diào)整也較大，部分車型沖刺后利用年初淡季進(jìn)行產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整。2月的純電動(dòng)車主要強(qiáng)在A0級(jí)，北汽E系列和和悅IEV表現(xiàn)較強(qiáng)，環(huán)比1月下降在20%以內(nèi)，雖然16年政策退坡，地方補(bǔ)貼推出較慢，但北京等城市大量訂單拖欠導(dǎo)致A0級(jí)電動(dòng)車的淡季不淡的特色。
插電混動(dòng)車型的2月環(huán)比下降較大，只是因?yàn)楸葋喌咸坪蛷V汽傳祺、榮威350等主力車型春節(jié)因素影響產(chǎn)銷較大。高端的插混表現(xiàn)較平淡。但插混的主力車型唐仍突破2000臺(tái)，高于純電動(dòng)車型的領(lǐng)軍車型北汽E系較多，插混的市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)仍是較明顯。
微型電動(dòng)車的主力品牌的表現(xiàn)相對(duì)一般，2月調(diào)整幅度很大。
